2023年，加密市场在经历了长时间的震荡调整后，于年末迎来大涨。随着行情的起伏，市场中的热门叙事也在不断变化，不同细分领域都面临着新的发展。公链受到铭文热潮的影响再次引发关注；DeFi市场平稳发展，锁仓量在500亿美元上下浮动；NFT市值缩水31%，多个蓝筹项目成交价腰斩；Friend.tech带动SocialFi成为一时风尚。
在这些细分市场中，有哪些顶尖项目值得关注？本文综合分析了交易数据和链上数据，对代币价格、公链、DeFi、NFT、DApp几个板块进行了深度盘点。
二级交易市场：公链代币领涨，INJ涨幅居首
在市值前100的主流代币中，币价涨幅Top 30的代币平均涨幅达512.75%。其中，INJ涨幅最高，超过了2994%，KAS和RNDR的涨幅超过1000%，分别约为1993%和1037%。
其他涨幅超过平均值的代币还包括MSOL、SOL、WEMIX、CFX、FET和STX。BTC涨幅为153%，居第28名。
从市值排名来看，这些涨幅最高的代币多数分布在市值排名30-50的腰部资产，其次主要分布在市值排名50以后的尾部资产。市值前10名的资产中，只有BTC、SOL和AVAX这3种代币的涨幅较高。
从代币所属的类别来看，涨幅Top 30的代币中有10个都属于Layer1概念，还有4个属于Layer2概念，两者合计几乎占据了最高涨幅代币的半壁江山。此外，虽然DeFi领域今年不温不火，但仍有6个进入了涨幅Top 30。
公链生态：Avalanche和Solana年活跃地址增幅明显
从用户角度来看，最活跃的公链是Tron，其次是BNB Chain和Bitcoin，日均活跃地址数分别达到了181.1万个、116.5万个和94.9万个，远高于Ethereum和Polygon的40多万个。
Solana在年末的每日活跃地址数为80.37万个，而年初只有41.83万个，粗略估计全年日均活跃地址数大约在60万个，可能介于Bitcoin和Ethereum之间。
从交易次数来看，日均交易次数最高的是Tron，超过了654万次。但Solana年末的交易次数已经超过了2432万次，年初也有1939万次，以这个水平预估，Solana可能是交易最活跃的一条公链。
从增幅来看，Avalanche的每日活跃地址增幅最高，超过了239%，其次是Solana，超过了92%。其他增幅较明显的还有BNB Chain和Polygon，而Bitcoin和Ethereum的日活跃地址数量则保持基本稳定。
日交易次数增幅最高的则是NEAR，超过了1144%。其次，Bitcoin和Avalanche的日交易次数增幅也超过了100%，这或都受到年末铭文热潮的影响。
DeFi领域：Lido TVL超205亿美元居首
DeFi在2023年的发展不温不火，TVL从年初的380亿美元上涨至年末的545亿美元，年内涨幅约为43%，现在基本回到了2022年6月中的水平。
目前TVL Top 30的协议中，Lido的TVL约205.2亿美元，一骑绝尘，遥遥领先。其次，Maker、AAVE和JustLend的TVL在64亿美元至84亿美元之间，紧随其后。
在TVL Top 30的协议中，有7个新协议完成了从0到1的冷启动，包括热度较高的Blast、EigenLayer、Spark等。除去这些新协议以外，Top 30的协议中TVL涨幅最高的是Jito，达到了19710%。
值得注意的是TVL涨幅较高的Jito和Marinade Finance都部署在Solana上，而Benqi则部署在Avalanche上。尽管目前这些TVL Top 30的协议多数都部署在Ethereum上，但Solana和Avalanche今年也在头部项目中占据了一席之地，且发展迅速。
从类别来看，TVL Top 30种有9个项目属于借贷，有6个属于流动性质押，还有4个属于去中心化交易所。这三个类型是主流的DeFi类别。
NFT市场：市值缩水但交易总额增长
2023年NFT市场遇冷，Ethereum、Solana、Polygon和BNB Chain四条链上的NFT的总市值从234亿美元缩水至161亿美元，跌幅约为31.08%。
但数据显示NFT市场的交易活动更活跃了。NFT的交易量增加了27.95%，地址数量增加了76.16%，NFT项目总数大幅增加了196.76%。
在市值排名前100的NFT项目中，今年BAYC是交易总额Top 30最高的NFT项目，达到了17.03亿美元。其次是MAYC，达到了12.58亿美元。其他项目的交易总额均不过10亿美元大关。
在NFT市值缩水的大背景下，仍有一些项目涨势惊人。在实际成交价格涨幅Top 30中，Ethereum上的Opepen Edition、OnChainShiba、Checks的涨幅最高，分别在6969%、6035%和5363%左右。
实际成交价跌幅Top 30中，不少知名蓝筹项目的价格在今年腰斩还不止，其中CloneX的跌幅超过78%、Doodles的跌幅超过74%、Beanz的跌幅超过70%、cool cats的跌幅超过64%、MAYC的跌幅超过63%、BAYC的跌幅超过61%。
游戏和社交DApp：缺乏持续性但爆发性强
2023年游戏和社交领域的DApp也备受关注。整体而言，游戏类项目的活跃地址数远高于社交类项目。Top 10游戏类项目的平均年预估活跃地址数为983万个，而Top 10社交类项目的平均年预估活跃地址数仅为216个。
这些项目的活跃地址的变化趋势有一个明显的共同特征，即缺乏持续性。几乎所有项目都只在年内一段时间保持较高的活跃度，而后立即降低。
除了缺乏持续性以外，这些DApp还有一个特征，就是爆发性。在游戏和社交年预估活跃地址Top 10的项目中，绝大多数项目都是在今年末完成了爆发式的冷启动，因此年活跃地址增幅和年交易次数增幅都特别高。
从高活跃度的游戏和社交项目布局的公链来看，游戏类项目的跨链布局更普遍，跨链的数量比游戏类项目更多。此外，Polygon、Ethereum、BNB Chain、NEAR和Base上出现了较多的活跃项目。
常见问题
2023年涨幅最大的加密货币是哪些？
INJ以2994%的涨幅位居首位，KAS和RNDR分别以1993%和1037%的涨幅位列二三位。这些代币多数属于公链概念，分布在市值排名30-50的腰部资产区间。
DeFi领域中TVL最高的协议是什么？
Lido以约205.2亿美元的TVL位居DeFi领域首位，其次是Maker、AAVE和JustLend。流动性质押和借贷协议在2023年表现最为突出。
NFT市场在2023年整体表现如何？
NFT市场总市值缩水31.08%，但交易活动更加活跃，交易量增加27.95%，地址数量增加76.16%。BAYC以17.03亿美元的交易总额位居榜首。
哪些公链在2023年表现最活跃？
Tron、BNB Chain和Bitcoin在日均活跃地址数方面领先，而Solana在交易次数方面表现最为活跃。Avalanche和Solana在年活跃地址增幅方面表现最为突出。
游戏和社交DApp有什么特点？
这类DApp通常缺乏持续性，只能在较短时间内保持高活跃度，但具有爆发性强的特点。绝大多数项目都是在年末完成爆发式冷启动，年活跃地址增幅和交易次数增幅特别高。
2023年有什么新兴的DeFi协议？
有7个新协议的TVL闯入了Top 30，包括Blast、EigenLayer、Spark等。这些协议大多完成了从0到1的冷启动，TVL增幅显著。